作为新股发行实施“新政”后的首单IPO,浙江美大的最终定价牵动着市场的视线。
“9.60元。”5月10日下午六时,一位接近发行的知情人士在电话那端略显疲惫地对本报记者表示。对此,该人士表示十分满意。“机构反响很积极,定价也很顺利。”
而本报记者从另一位参与了浙江美大定价的机构研究人员处获悉,与同期路演、但采用旧规发行的同大股份相比,浙江美大的人气明显要胜过后者。
此前,主承销商国信证券给予浙江美大合理价值区间在8.7元~9.95元,对应发行后2011年静态市盈率为21.8倍-24.9倍。
浙江美大当晚发布的发行公告显示,截至2012年5月9日,中证指数有限公司发布的行业最近一个月平均滚动市盈率为22.80倍。若按浙江美大本次发行价格9.60元/股计算,其对应的2011年摊薄后市盈率为25.95倍,较行业最近一个月平均滚动市盈率高出一成多,达13.82%。
此外,浙江美大此次并没有超募。公告显示,本次募投项目的计划所需资金量为50,015万元。按本次发行价格9.60元/股计算的预计募集资金量为48,000万元,低于拟用于本次募投项目的所需金额。
此前,长江证券分析师陈志坚预计,综合考虑三家厨电上市公司及两家小家电上市公司在内,对应2012年的PE均值为14.26倍,同时,结合近期新股估值及公司未来三年业绩增速考虑,其认为给予17倍-19倍估值较为合理,对应合理询价区间为8.43-9.42元。
同样,申银万国分析师林瑾也表示,浙江美大最终9.6元/股的发行价也超过了其预计的9元/股的网下合理报价中值。
网下申购倍数8.1倍
申银万国分析师刘均伟表示,网下配售对象参与浙江美大等适用新规的3只新股,热情明显高于同期按旧规询价的3只创业板新股,报价也更高一些。 上一页1 23 下一页
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